Guida alle Commissioni eToro 2021

June 8th, 2021

Il broker eToro ha raggiunto una estesa popolarità ed è molto pubblicizzato, quindi sono in molti i broker che vogliono sapere come fare trading con eToro. Se hai già usato il conto demo gratuito di eToro e sei interessato al conto reale, sicuramente vorrai sapere a quanto ammontano le commissioni con eToro e i costi dei vari servizi. investire etoro senza commissioniIn quanto ad affidabilità, eToro è regolamentato dalla CySEC (n° licenza 109/10) e dalla FCA del Regno Unito (n° licenza 583263). Le licenze di eToro sono a garanzia di un corretto trattamento dei dati personali e di una politica di totale trasparenza con i clienti. 

Approfondiamo ora l’argomento commissioni: cosa sono in pratica e quali commissioni vengono applicate su eToro. Continua a leggere per saperne di più.

Commissioni trading: cosa sono?

Le operazioni di compravendita sui mercati finanziari prevedono generalmente dei costi di transazione, dette anche commissioni di trading. Possiamo quindi dire che le commissioni sono costi addebitati dal broker come compenso per l’attività di intermediazione tra utenti della piattaforma e mercati finanziari. Gli importi delle commissioni possono variare in base al paese dal quale vengono richieste, in base al broker che si utilizza e in base al tipo di asset contrattato. Un tempo le commissioni erano abbastanza alte, motivo per cui si riteneva il trading un’attività finanziaria destinata a pochi privilegiati. Con l’avvento della tecnologia, il trading si è esteso a più utenti e l’aumento della quantità di operazioni ha fatto crollare il costo delle commissioni, rendendo il trading accessibile anche agli utenti con un capitale basso. 

etoro commissioni tariffeComunque, le opzioni di investimento sono varie e i broker possono applicare anche tariffe molto elevate e non trasparenti. Quindi è importante scegliere un broker con commissioni adeguate alle proprie possibilità

In questo articolo parleremo delle commissioni che vengono applicate più di frequente, tenendo presente che i broker hanno la libertà di chiedere commissioni per tutti i loro servizi purché vengano rese note in anticipo.  

Broker eToro: come funziona?

eToro è diventato nel tempo un punto di riferimento per i broker CFD di tutto il mondo, grazie soprattutto al suo sistema innovativo di Social Trading. Con questo termine viene indicato un sistema di community, simile ai social network più comuni, che permette agli utenti iscritti di comunicare tra loro scambiandosi informazioni e strategie di trading. Su eToro, quindi, si può chattare con altri trader, seguirli e addirittura copiare le loro operazioni grazie al Copy Trading, sistema brevettato proprio da eToro. 

Comunque, anche se si utilizza il Copy Trading, i rischi legati all'attività di trading rimane perché sebbene si tratti di trader esperti c’è comunque il fattore umano che influenza le scelte e la volatilità dei mercati potrebbe sorprendere anche il più esperto investitore. 

Se vuoi fare pratica con il trading senza investire subito denaro reale, puoi effettuare delle simulazioni con denaro virtuale aprendo un conto demo con eToro. 

Il 67% dei conti degli investitori retail perde denaro negoziando CFD con questo fornitore.

Aprire un conto con eToro: come fare

Se vuoi aprire un conto con eToro, ecco una guida passo passo: 

  1. Accedi alla pagina ufficiale di eToro.

  2. Clicca su "Iscriviti subito".

  3. Compila i campi richiesti con i tuoi dati personali (email, username e password).

  4. Apri la tua email e controlla se eToro ti ha mandato una email di benvenuto.

  5. Effettua l’accesso al conto demo con i dati forniti nella email 

  6. Per passare al conto reale cambia il tipo di conto da “Virtuale” a “Reale” cliccando sul pulsante “Virtuale”. 

  7. Inserisci i dati della carta o di un altro metodo di pagamento che intendi utilizzare per effettuare un deposito minimo di 200 dollari.

Leggi la guida ad eToro per conoscere nel dettaglio come accedere agli strumenti e come si apre un’operazione di trading con eToro. 

Fare trading con eToro è gratis?

Con eToro è possibile fare trading gratis utilizzando il conto demo, che non prevede l’utilizzo di denaro reale ma virtuale. Per le operazioni con il conto reale, eToro applica dei costi in base alle operazioni che si vogliono eseguire e sul prelievo di denaro dal conto.  

Se si vuole fare trading CFD, quindi non acquistando direttamente l’asset finanziario ma speculando sulle variazioni di prezzo, eToro non applica commissioni di custodia o di intermediazione ma piuttosto altri tipi di costi di cui parleremo nel dettaglio più avanti in questo stesso articolo. 

Possiamo anticipare, comunque, i principali costi di eToro nel seguente elenco: 

  • Spread

  • Commissione overnight

  • Conversione di valuta

  • Commissione di recesso

  • Commissione per inattività

Per visualizzare le commissioni pagate per il tipo di operazione aperta nel proprio conto eToro, bisogna andare nella sezione Portafoglio nella piattaforma e cliccare su Cronologia

Commissioni che non si pagano su eToro

eToro consente di fare trading senza pagare nessuna delle seguenti commissioni:

  1. commissione per la compravendita diretta di azioni 

  2. commissione di custodia

  3. commissione per incasso dei dividendi

Inoltre, per utilizzare i sistemi di CopyTrading e CopyPortfolios disponibili su eToro non si pagano commissioni aggiuntive. 

Per quanto riguarda le commissioni overnight o differenziali, queste possono essere applicate da eToro in base alla posizione aperta o agli strumenti che si vogliono negoziare. Vediamo di cosa si tratta. 

Commissioni in base agli strumenti: quali sono? 

Come abbiamo anticipato nell'introduzione, eToro applica commissioni diverse in base al tipo di asset utilizzato. Analizzeremo in questo articolo le commissioni su: 

  • azioni ed ETF

  • criptovalute

  • CFD 

  • spread

  • overnight

  • altro

Azioni ed ETF con eToro: zero commissioni?

Con eToro, le azioni e gli ETF sono a zero commissioni. In che senso? Nel senso che eToro non applica commissioni di gestione o custodia o per la compravendita dei dividendi. Non verranno richieste quindi commissioni quando si apre o si chiude un’operazione. Tuttavia, potrebbero essere richiesti dei costi per il prelievo di denaro o per la conversione della valuta. 

eToro in alcuni casi assume l’imposta di bollo e la tassa sulle transazioni, con variazioni in base al paese. Questo consente un ulteriore risparmio dello 0,5% nel Regno Unito, dell'1% in Irlanda, dello 0,3% in Francia e 0,1% in Italia.

eToro non applica commissioni per l’acquisto diretto di azioni offerte dalla piattaforma, in base a ciò che è richiesto dalla CySEC e dalla FCA. Questa politica è disponibile per tutti gli utenti di eToro ad eccezione degli Stati Uniti. Nell’ambito di questa politica zero commissioni, non ci sono limiti per le operazioni. Si può investire la quantità di denaro che si preferisce e si possono tenere aperte per quanto si vuole, senza pagare l’overnight.

etoro etf azioniSi possono ottenere i dividendi delle azioni in base alla quota di azioni in possesso. Questo perché quando si acquista una quota di azioni, eToro la acquista a nome dell’investitore e la registra nel sistema. Il cliente, comunque, non è il diretto titolare della quota, quindi non avrà un certificato di emissione o diritti di voto nella società. Può però ottenere i dividendi in base allo stock o al paese. 

Investire con eToro a zero commissioni: come fare

Se vuoi aprire un’operazione su eToro e usufruire della politica zero commissioni, segui questi passaggi: 

  1. Aprire un conto su eToro

  2. Effettuare il login

  3. Cercare il titolo su cui si vuole investire

  4. Aprire una posizione di acquisto

  5. Scegliere l'importo dell’operazione

  6. Controllare che la leva sia X1 (senza leva).

  7. Definire le impostazioni dell’operazione (Stop Loss e Take Profit).

  8. Eseguire l'operazione.

Quindi, si avranno zero commissioni su eToro se si scambiano azioni o ETF con operazioni di acquisto dirette, senza l’utilizzo di leva finanziaria. Tra le commissioni che eviterai ci sono le commissioni di transazione, di gestione trimestrale e amministrativa.

Commissioni sulle criptovalute eToro

Acquistando criptovalute senza leva tramite eToro si diventa proprietari e viene addebitato uno spread per la transazione. Su eToro si trova la tabella aggiornata sui calcoli dello spread

criptovalute etoroPer esempio, aprendo una posizione long con 1000 USD a un prezzo Bitcoin di 8000 USD, staremo acquistando 0,125 unità di Bitcoin. Se lo spread è dello 0,75% e non vengono applicate commissioni overnight, il costo totale della commissione su questa operazione sarebbe $ 7,50 (0,75% 8000 USD 0,125 unità).

etoro commissioni acquisto bitcoinSe si apre una posizione di vendita o con leva finanziaria su una criptovaluta, si sta operando con i CFD e l'utente dovrà sostenere dei costi di cui parleremo più avanti. Si tratta di commissioni su operazioni che si presumono sul medio-lungo periodo, non intraday o scalping. Per questo tipo di investimenti su criptovalute si possono usare gli exchange. Con eToro, comunque, la gestione del deposito è totalmente trasparente. 

Non ci sono problemi con gli hack su eToro, quindi il capitale depositato è garantito. Se si vuole effettuare un trasferimento di criptovalute su un portafoglio o esportare in altra piattaforma, ci sarà una commissione extra per il prelievo in base alla criptovaluta in questione. Su eToro si possono consultare le tariffe aggiornate.  

Le criptovalute sono strumenti volatili che possono fluttuare ampiamente in un periodo di tempo molto breve e quindi non sono adatti a tutti gli investitori. A parte i CFD, il trading di criptovalute non è regolamentato e quindi non è supervisionato da alcun quadro normativo dell'UE. Il tuo capitale è a rischio.

Le commissioni sui CFD eToro

I CFD (Contracts for Difference) sono contratti stipulati tra due parti che intendono scambiare la differenza tra il prezzo di entrata e il prezzo di uscita di un determinato asset di riferimento (o sottostante). L’asset non viene effettivamente acquistato ma avviene una speculazione sul suo prezzo futuro. Questo fa sì che l’investimento non sia legato alla valutazione dell’asset ma piuttosto alla bontà della sua previsione, che può essere sia al rialzo che al ribasso del prezzo. 

etoro commissioni spreadPer effettuare operazioni con i CFD si usa la leva finanziaria e sono soggette a spread e commissioni overnight. Possiamo controllare le commissioni applicate ad un nostro investimento nella parte bassa della finestra dedicata alle impostazioni dell’operazione, dove vedremo l’importo della commissione overnight. Lo spread si somma al valore dell’asset. Continua a leggere per vedere di cosa si tratta.

Il 67% dei conti degli investitori retail perde denaro negoziando CFD con questo fornitore. 

Spread su eToro: cos’è

Lo spread è una commissione che tutti i broker CFD applicano alle transazioni con leva. Viene applicata ad ogni operazione ed è dato dalla differenza tra il prezzo della quotazione in acquisto (ask) e il prezzo della quotazione in vendita (bid) dell’asset in quel momento. 

Nel trading CFD, si può aprire una posizione di acquisto (long) se si prospetta un aumento del prezzo dell’asset sottostante, oppure una posizione di vendita allo scoperto (short) se si prospetta una diminuzione del prezzo.

Normalmente, il broker applica lo spread nel momento in cui viene aperta un’operazione. Per questo motivo, quando si apre un investimento in CFD questo risulta inizialmente in perdita. Quella percentuale di perdita è appunto lo spread pagato al broker. Lo sconto effettivo dello spread, comunque, viene applicato solo a chiusura dell’operazione.

Ad ogni operazione con i CFD viene applicato lo spread, che varia in base allo strumento sottostante. Per gli asset con maggiore liquidità, lo spread generalmente è inferiore. Per questo, potrebbe risultare più o meno profittevole fare trading intraday o sul lungo periodo anche tenendo conto dello spread. eToro applica uno spread adatto alle operazioni sul lungo periodo, che non varia di molto in base alle condizioni di mercato, a differenza di altri broker che possono aumentare anche di molto lo spread in occasione di avvenimenti importanti. 

Commissione Overnight su eToro

La commissione overnight, detta anche Roll Over, Swap o Night Rate, si applica nel momento in cui l’operazione viene lasciata aperta durante la notte. 

Con i CFD, come abbiamo già menzionato nei paragrafi precedenti, il broker presta una certa quantità di denaro all’investitore in base alla leva che decide di applicare. Questo prestito è soggetto a interessi nel momento in cui l’operazione dura oltre la giornata di negoziazione dei mercati (calcolata in base all’orario di New York e che si conclude alle 17:00 EST). Se l’operazione dura di più, quindi oltre le ore 17:00 di New York, il trader dovrà pagare una commissione. 

Con eToro, le posizioni per il weekend vengono liquidate di mercoledì, moltiplicando l’overnight per tre notti. Se vengono aperte delle operazioni nel fine settimana, vengono considerare a partire da questo giorno, mentre le negoziazioni in valuta spot vengono regolate dopo due giorni. Per altri broker potrebbero valere altri giorni, non è una regola fissa per tutti. 

L’importo dell’overnight rate è costituito dalla differenza tra l’interesse overnight dello strumento acquistato e quello venduto. La tariffa notturna potrebbe essere negativa se l’interesse che abbiamo pagato è superiore all’interesse addebitato e in questo caso avremo la tariffa sarà a nostro favore.   

L’overnight non viene applicato da eToro per le operazioni con le criptovalute acquistate e trattenute per più giorni, mentre lo applica in caso di vendita allo scoperto con utilizzo di leva finanziaria.  

Commissioni sui CFD di Azioni ed ETF

Per quanto riguarda le azioni, abbiamo già detto che eToro non applica commissioni per l’acquisto diretto senza leva. Per gli altri tipi di operazioni con i CFD su azioni ed ETF, eToro applica lo spread dello 0,09% ed eventuale commissione notturna suddivisa in 365 (quindi commissione annuale) e calcolata così:

  • posizione di vendita (short): 2,9% + LIBOR 

  • posizione di acquisto (long): 6,4% + LIBOR 

Con LIBOR si intende il tasso di riferimento usato generalmente dalle banche per concedere prestiti a breve termine. I tassi LIBOR vengono pubblicati tutti i giorni e riportano scadenze da un minimo di un giorno ad un massimo di 12 mesi. Con eToro viene applicato il tasso LIBOR a un mese.

Di seguito potrai visualizzare due esempi. Il primo riguarda una posizione di acquisto con leva X2, investendo 1000 dollari in azioni Apple a prezzo di vendita di 250 dollari.

commissioni azioni cfdIl secondo esempio riguarda una posizione di acquisto con leva X2, investendo 1000 dollari  sull'ETF SPDR Gold venduto a 142,55 dollari.

etoro commissioni etf

Commissioni sui CFD di criptovaluta 

Si sta facendo trading CFD con le criptovalute nel momento in cui viene acquistata o venduta utilizzando la leva finanziaria. In alcuni paesi, questa è l’unica opzione disponibile per investire in criptovalute. 

Acquistando una criptovaluta con leva, viene applicata una tariffa notturna. Per una posizione di vendita allo scoperto, viene applicato un costo aggiuntivo alla tariffa notturna che può variare da $ -0,00009 per Ripple a $ -11,813292 per Bitcoin.

Per quanto riguarda lo spread, possiamo dire che sia per le posizioni di acquisto che per le posizioni di vendita non varia di molto. 

Di seguito ti forniamo un esempio di posizione di vendita senza leva su Ripple (XRP) con un investimento iniziale di $ 1.000 e un prezzo di acquisto di $ 0,2536.

etoro commissioni criptovalute

Commissioni sui CFD su Valute 

Su eToro è possibile investire nelle valute solo con i CFD. Lo spread applicato può variare in base alla coppia di valute su cui si vuole investire da un minimo di 1 pip per la coppia EUR/USD fino a 50 pip per la coppia USD/ZAR. 

Riguardo alla tariffa notturna, anch’essa varia in base alla coppia di valute e anche in base al tipo di posizione di investimento (se acquisto o vendita allo scoperto). Ad esempio, per la vendita della coppia EUR/USD è $ -0,000011 e per l'acquisto è $ -0,000061.

Di seguito riportiamo un esempio di investimento di 1000 dollari su una posizione di acquisto su EUR/USD con leva X20, a prezzo di vendita di 1,1190 USD.

etoro commissioni valute

Commissioni sui CFD su Materie Prime

Anche per le materie prime, eToro consente solo l’investimento tramite CFD. Questo significa che l’investitore non sarà un possessore fisico delle materie prime e non subirà costi dovuti alle giacenze. 

Lo spread e la tariffa notturna per le materie prime può variare in base alla materia prima su cui si investe, ad esempio per il rame si calcolano 2 pip mentre per il palladio 20.000 pip. 

Di seguito potrai vedere un esempio di un investimento di 1000 dollari sul petrolio con prezzo di vendita di 55,25 dollari e con leva a X10 

commissioni etoro materie prime

Altre commissioni con eToro

eToro può applicare anche altri costi, di seguito puoi consultare uno screenshot del sito ufficiale di eToro dove ne vengono riportate alcune. Analizziamo di seguito le commissioni di conversione valuta, di prelievo e di inattività. 

etoro commissioni extra

Commissioni di conversione valuta

Il conto di eToro è in dollari, tuttavia è possibile depositare in altre valute come euro, sterline inglesi, dollari canadesi, yen giapponesi, dollari australiani, rubli russi e renminbi cinesi. eToro convertirà in automatico queste valute in dollari. Per questo servizio eToro applica una commissione di conversione valuta.

Anche per prelevare contanti dal conto, si applica una commissione di conversione valuta che si andrà a sommare alla commissione di prelievo di cui parleremo nel prossimo paragrafo. 

Commissione di prelievo su eToro

Per prelevare contanti dal conto eToro e trasferirla ad esempio su un altro conto, portafoglio o altro, eToro applica una commissione di prelievo. Dovrai scegliere l’importo da prelevare (almeno di 50 dollari) e il mezzo di pagamento (di solito viene scelto lo stesso utilizzato per il deposito). 

La commissione che eToro applica per questa operazione è fissa e ammonta a 5 dollari. Come anticipato nel sottotitolo precedente, a questo costo fisso si aggiunge la commissione di conversione valuta se il prelievo viene richiesto in una valuta diversa dai dollari.  

Commissione di inattività

Nel caso in cui l’utente di eToro non utilizza il proprio conto di trading per molto tempo, dovrà sostenere un costo, ovvero la commissione di inattività. Attualmente, eToro prevede che a partire dai 12 mesi di inattività vengano addebitati 10 dollari di commissione sui conti con un saldo di deposito. Per i conti senza saldo di deposito, tale commissione verrà applicata a partire del quarto mese di inattività. In questo caso il pagamento verrà addebitato quando l’utente avrà di nuovo saldo disponibile. Specifichiamo che in nessun caso l'operazione verrà chiusa.

Per evitare di pagare la commissione di inattività bisognerebbe accedere di tanto in tanto sul conto in modo da non operare a breve termine. Se non si vuole continuare a operare con eToro, si può richiedere l’eliminazione del conto.

FAQ

Si può fare trading con eToro gratis?

L’iscrizione a eToro con un conto demo è gratuita e non è necessario effettuare un deposito minimo. Se si vuole iniziare a operare in reale, bisognerà effettuare un deposito di almeno 200 dollari. Investire con il conto reale può implicare l’addebito di costi come spread e commissioni relative alla tipologia di operazione che si effettua. 

Cos’è la commissione overnight di eToro?

La commissione overnight è un costo che viene applicato alle operazioni con CFD che rimangono aperte durante la notte, quindi a mercato chiuso. La commissione viene calcolata ogni giorno e viene moltiplicata per 3 notti nel fine settimana. 

Quando si paga lo spread su eToro?

Lo spread su eToro è visibile sul saldo del conto nel momento in cui viene aperta la posizione, difatti la posizione apparirà subito in perdita. Lo spread viene però saldato completamente, cioè scalato dal conto, solo a chiusura dell’operazione perché si basa sul prezzo di chiusura finale. 

Il 74-89 % dei conti degli investitori al dettaglio subisce perdite monetarie in seguito a negoziazione in CFD. Valuti se comprende il funzionamento dei CFD e se può permettersi di correre questo alto rischio di perdere il Suo denaro